FLUJOS DE EFECTIVO
Concepto
Son las entradas y salidas de efectivo y equivalentes al efectivo. El efectivo comprende tanto la caja como los depósitos bancarios a la vista. Los equivalentes al efectivo son inversiones a corto plazo de gran liquidez, que son fácilmente convertibles en importes determinados de efectivo, estando sujetos a un riesgo poco significativo de cambio en su valor.
Clasificación de los flujos de efectivo
El estado de flujo de efectivo debe informar acerca de los flujos de efectivo habidos durante el periodo, clasificándolos por actividades de operación, de inversión y de financiación.
- Actividades de operación o de explotación: son las principales actividades productoras de ingresos para la empresa y otras actividadesque no son de inversión o financiamiento.
La empresa debe informar acerca de los flujos de efectivo de las operaciones usando uno de los dos siguientes métodos:
· Método directo: Consiste en presentar los principales componentes de cobros y pagos en términos brutos, tales como el efectivo recibido de clientes o pagado a proveedores y personal.
· Método indirecto: según el cual se comienza presentando la ganancia o pérdida en términos netos, cifra que se corrige luego por los efectos de las transacciones no monetarias, por todo tipo de partidas de pago diferido y acumulaciones (o devengos) que son la causa de cobros y pagos en el pasado o en el futuro, así como de las partidas de pérdidas o ganancias asociadas con flujos de efectivo de operaciones clasificadas como de inversión o financiación.
- Actividades de inversión: son las adquisiciones y enajenaciones de activos de largo plazo y otras inversiones no incluidas entre los equivalentes de efectivo. La presentación separada de los flujos de efectivo procedentes de las actividades de inversión es importante, porque tales flujos de efectivo representan la medida en la cual se han hecho desembolsos por causa de los recursos económicos que van a producir ingresos y flujos de efectivo en el futuro.
Los flujos de efectivo agregados derivados de adquisiciones y enajenaciones de filiales y otras empresas deben ser presentados por separado, y clasificados como actividades de inversión; como información adicional.
- Actividades de financiación: son las actividades que producen cambios en el tamaño y composición del patrimonio y del endeudamiento de la empresa. Es importante la presentación separada de los flujos de efectivo procedentes de actividades de financiación, puesto que resulta útil al realizar la predicción de necesidades de efectivo para cubrir compromisos con los suministradores de capital a la entidad. La entidad debe informar por separado sobre las principales categorías de cobros y pagos brutos procedentes de actividades de inversión y financiación Las operaciones de inversión o financiación, que no han supuesto el uso de efectivo o equivalentes al efectivo, deben excluirse del estado de flujo de efectivo. No obstante, tales transacciones deben ser objeto de información, en cualquier otra parte dentro de los estados financieros, de manera que suministren toda la información relevante acerca de tales actividades de inversión o financiación.
Los flujos de efectivo procedentes de impuestos sobre beneficio se clasifican como de explotación, salvo que puedan identificarse específicamente, con actividades de financiación o de inversión.
La información sobre los flujos de efectivo de una empresa es útil para los usuarios de los estados financieros porque proporciona una base para evaluar la capacidad de la empresa para generar efectivo y equivalentes de efectivo, así como para evaluar las necesidades de la empresa de utilizar esos flujos de efectivo.
A partir de la aprobación del NPGC, debe ser presentado conjuntamente con el balance, la cuenta de pérdidas y ganancias, la memoria y el estado de cambios de patrimonio neto. Por último, debemos decir que los flujos de efectivo procedentes de transacciones en moneda extranjera se convertirán a la moneda funcional de la empresa aplicando al importe en moneda extranjera la tasa de cambio entre ambas monedas en la fecha en que se produjo cada flujo.
Bibliografía
- IASC Foundation Education
- www.icac.meh.es
